процентный своп
СВОП ПРОЦЕНТНЫЙ
обязательное соглашение между сторонами об обмене регулярными процентными выплатами по некоторой условной основной сумме кредитного обязательства.
Источник: Актуальный словарь современной экономики
СВОП ПРОЦЕНТНЫЙ
биржевая операция, в соответствии с которой две стороны обязуются обменяться процентными платежами по кредитным обязательствам, разным по условиям, но равным по сумме.
Источник: Экономический словарь для предпринимателей. Чебоксары. 1999
Своп Процентный
своп, включающий в себя обмен процентными платежами по кредитным обязательствам, разным по условиям, но равным по сумме, при котором основная сумма не меняет владельцев.
Источник: Бизнес-словарь
процентный своп
соглашение между двумя сторонами об обмене процентными платежами по кредитным обязательствам, разным по условиям, но равным по сумме (напр., плавающие ставки против фиксированных); расчет производится по разнице, а основная сумма операции никогда реально не меняет владельцев.
Источник: Новый англо-русский банковский и экономический словарь. 2006
процентный своп
договор, по которому две стороны обмениваются периодическими процентными платежами в отношении определенной суммы основного долга, называемой условной суммой. Обычно одна сторона производит такие процентные выплаты по фиксированной ставке, а получает - по плавающей ставке.
ПРОЦЕНТНЫЕ СВОПЫ
(interest-rate swaps) Сделки, в результате которых финансовые институты изменяют форму своих активов или долгов. Свопы допускают обмен обязательств с фиксированными процентными ставками на обязательства с плавающими процентными ставками и наоборот, а также обязательств, выраженных в различных валютах.
Источник: Экономика. Оксфордский толковый словарь
ПРОЦЕНТНЫЙ СВОП
разновидность сделки своп, предусматривающая обмен процентными платежами. Заемщики двух одинаковых сумм, выраженных в одной валютной единице, заключают договор, согласно которому каждая из сторон берет на себя обязательство обслуживать процентные платежи по долгу другой стороны. При этом, как правило, ставка процента меняется на плавающую.
Источник: Внешне-экономический толковый словарь
Своп процентный
Процентный своп, как правило, предназначен для согласования структуры денежных потоков пассивов финансовых институтов со структурой активов. Две стороны процентного свопа заключают соглашение об обмене процентными платежами по кредитным обязательствам, разным по условиям, но равным по сумме (например, плавающие ставки против фиксированных). Расчеты производятся путем компенсации итоговой разницы
Источник: Глоссарий терминов ипотечного финансирования и секьюритизации, агентство Moody’s Investors Service
Процентный своп
Interest Rate Swap) Сделка, в которой две стороны обмениваются потоками выплаты процентов различного характера, основанных на лежащих в их основе номинальных суммах. Существует три основных типа: купонный своп (фиксированная ставка на плавающую ставку в одной валюте), базисный своп (один индекс с плавающей ставкой на другой индекс с плавающей ставкой в одной валюте) и многовалютный процентный своп (фиксированная ставка в одной валюте на плавающую ставку в другой валюте).
Источник: Экономическая энциклопедия. Политическая экономия в 4 т. Советская энциклопедия 1979-1980 гг.
СВОП ПРОЦЕНТНЫЙ
(Interest Rate Swap) - договор об обмене процентными ставками по кредитным обязательствам, разным по условиям, но равным по сумме. Предприятие, привлекая заемные средства, вынуждено платить за них проценты. Кредитование может выполняться по различным схемам. Так, кредиты могут выдаваться либо по фиксированной ставке, либо по плавающей ставке, например, ЛИБОР или ставке, «привязанной» к ЛИБОР. Кроме того, условия кредитных договоров могут быть различными, в частности, в силу различной платежеспособности клиентов. В этих условиях существует возможность объединения усилий двух клиентов по обслуживанию полученных кредитов с тем, чтобы уменьшить расходы каждого из них.
Суть процентного свопа состоит в том, что стороны перечисляют друг другу лишь разницу процентных ставок от оговоренной суммы, называемой основной. Эта сумма не переходит из рук в руки, а лишь служит базой для расчета процентов. Чаще всего проценты начисляются и выплачиваются один раз в полгода, но могут быть и другие варианты. Процентные ставки для расчета могут определяться также различными способами.
Суть процентного свопа состоит в том, что стороны перечисляют друг другу лишь разницу процентных ставок от оговоренной суммы, называемой основной. Эта сумма не переходит из рук в руки, а лишь служит базой для расчета процентов. Чаще всего проценты начисляются и выплачиваются один раз в полгода, но могут быть и другие варианты. Процентные ставки для расчета могут определяться также различными способами.
Своп процентный
внебиржевой производный финансовый инструмент, предусматривающий обмен по отношению к некоторому номиналу плавающих процентных платежей на фиксированные. Если платежи производятся несколько раз в год, пересчет процентных ставок из годовых значений осуществляется по правилам денежного рынка (т. е. пропорционально длине интервала при годовой базе в 360 дней).
Покупатель с.п. отдает фиксированный платеж и получает плавающий, а продавец отдает плавающий платеж и получает фиксированный. Фиксированный платеж называется купоном свопа. В качестве плавающей ставки обычно берется ставка LIBOR, соответствующая частоте платежей, а размер фиксированной ставки является предметом соглашения. С.п. можно представить как портфель соглашений о форвардной процентной ставке (FRA) для последовательных интервалов.
С.п. применяются для конвертации денежных потоков по обязательствам и активам при оптимизации процентных платежей либо в различных схемах хеджирования процентных рисков. Если поток платежей у одной из сторон свопа содержит вероятность дефолта, при обмене этот риск переходит к контрагенту. Когда в сделке участвует финансовый посредник, его маржа образуется за счет разницы в величине купонов, выставляемых сторонам.
Существует много разновидностей с.п.: обмен двух различных плавающих ставок (например, ставка LIBOR – на ставку по коммерческим бумагам); амортизационный/повышающий своп, где номинал уменьшается/увеличивается с течением времени; свопы с несовпадающими моментами платежей по плавающей и фиксированной ставке либо с отсрочками платежей. Наконец, есть сочетания процентного и валютного свопа, когда плавающие процентные ставки в одной валюте обмениваются на фиксированные или плавающие ставки в другой валюте.
Покупатель с.п. отдает фиксированный платеж и получает плавающий, а продавец отдает плавающий платеж и получает фиксированный. Фиксированный платеж называется купоном свопа. В качестве плавающей ставки обычно берется ставка LIBOR, соответствующая частоте платежей, а размер фиксированной ставки является предметом соглашения. С.п. можно представить как портфель соглашений о форвардной процентной ставке (FRA) для последовательных интервалов.
С.п. применяются для конвертации денежных потоков по обязательствам и активам при оптимизации процентных платежей либо в различных схемах хеджирования процентных рисков. Если поток платежей у одной из сторон свопа содержит вероятность дефолта, при обмене этот риск переходит к контрагенту. Когда в сделке участвует финансовый посредник, его маржа образуется за счет разницы в величине купонов, выставляемых сторонам.
Существует много разновидностей с.п.: обмен двух различных плавающих ставок (например, ставка LIBOR – на ставку по коммерческим бумагам); амортизационный/повышающий своп, где номинал уменьшается/увеличивается с течением времени; свопы с несовпадающими моментами платежей по плавающей и фиксированной ставке либо с отсрочками платежей. Наконец, есть сочетания процентного и валютного свопа, когда плавающие процентные ставки в одной валюте обмениваются на фиксированные или плавающие ставки в другой валюте.
Источник: Что есть что в мировой экономике?