Ипотека

(от греч. hypotheke - залог, заклад), залог недвижимости: земля, дома или иные строения, сооружения и пр., служащие обеспечением ден. ссуды, т. н. ипотечного кредита. Одно и то же имущество может служить обеспечением неск. ссуд, если стоимость его не исчерпана предыдущими ссудами. В целях обеспечения интересов кредиторов на заложенное имущество налагается запрещение (не разрешается продажа его до погашения полученных ссуд или требуется согласие покупателей принять на себя ипотечные обязательства), отмечаемое в т. н. ипотечных книгах. И. наз. также закладную на заложенное имущество и долг по ипотечному кредиту. В случае неуплаты в срок полученной ссуды или процентов за неё заложенное имущество переходит к кредитору или продаётся с торгов.
И. возникла с появлением частной собственности на землю и кредитного дела. В условиях совр. капитализма развитие капиталистич. кредита и его проникновение в с. х-во привело к широкому распространению И. в высокоразвитых странах (США, Канада, Великобритания, Франция, Швеция). С точки зрения распределения дохода, созданного в с. х-ве, И. означает присвоение всей или части земельной ренты в виде процентов по ипотечному кредиту.
Посредством И. происходит частичное отделение зем. собственности от функционирующего капитала. «...Залог земли есть залог или продажа поземельной ренты. Следовательно, и при ипотечной системе, как и при арендной системе, получатели ренты (= землевладельцы) отделяются от получателей предпринимательской прибыли (= сельских хозяев, сельских предпринимателей)» (Ленин В. И., Полн. собр. соч., 5 изд., т. 4, с. 107). И. позволяет капиталистич. предпринимателю увеличивать размер производительно используемого свободного капитала, землевладельцам - финансировать покупку дополнит. участков земли при высоком уровне цен на неё. Значение И. возрастает по мере технич. прогресса в с. х-ве, требующего резкого увеличения размеров капиталов, вкладываемых в эту отрасль экономики. В связи с этим быстро растёт ипотечная задолженность зем. собственников и сел. хозяев. В США (в конце 60-х гг. 20 в.) она составляла св. V2, а в Великобритании до ги общей стоимости построек, сооружений, машин и оборудования в с.-х. произ-ве.
В странах развитого капитализма И. сосредоточена в руках монополистич. капитала: в лице банков, страховых и строит. обществ (США, Франция, ФРГ, Швейцария, Испания), кредитной кооперации (Нидерланды, Швеция, Япония), а также у множества частных ростовщиков (Великобритания, Бельгия, Италия). Т. о., И. представляет собой, с одной стороны, средство увеличения финанс., кооперативно-агр. и гос.-монополистич. капитала, с другой - инструмент обогащения значит. паразитич. прослойки мелкокапиталистич. собственников (ростовщиков, рантье и пр.). Обычно эти последние устанавливают высокие проценты (12 - 15 и выше) по ссудам. Гос., кооперативному и банковскому же кредиту высокая концентрация кредитного дела позволяет получать большие прибыли при норме процента от 5 до 8 и длит. сроках погашения ссуд (от 10 - 15 до 25 - 40 лет). Большая часть ипотечных ссуд достаётся крупным зем. собственникам, мелкие землевладельцы как менее платёжеспособные заёмщики прибегают к И. гораздо реже. Так, в США кредитом под залог земли в конце 60-х гг. пользовалось ок. 3/4 крупных фермеров-землевладельцев и только х/4 мелких. Во мн. западноевроп. странах ипотечные банки, избегая излишнего риска, вообще не кредитуют мелких фермеров и крестьян (как и др. мелких владельцев недвижимости). Поэтому они вынуждены чаще всего обращаться к частной И. за высокие проценты, к-рая, как правило, не спасает их от разорения.
В социалистич. странах, где земля не является объектом купли, продажи и залога, И. не существует.